,

Сценарии развития рынка удобрений

Как указано в отчете агентства MegaResearch на одноименном сайте, в РФ общее снижение деловой активности на внутреннем спросе удобрений не отразилось, а из-за начала посевного сезона потребление ожидаемо увеличилось. Однако некоторые эксперты полагают, что рост спроса был вызван стремлением сельхозпроизводителей воспользоваться благоприятной ценовой конъюнктурой и создать запасы на осень.

В существующих реалиях анализ ситуации показывает возможность развития рынка по нескольким сценариям, продиктованным, с одной стороны, новыми тенденциями, с другой — неизвестностью.

ОСНОВНЫЕ ТЕНДЕНЦИИ В ЭПОХУ COVID

В новых экономических условиях можно выделить некоторые тенденции.

По данным Росстата, по итогам 1 квартала 2020 года рынок удобрений показал 5%-й рост в натуральном выражении за счет роста производства азотных удобрений на 7% и увеличения выпуска комплексных удобрений, содержащих несколько элементов.

В пересчете на действующее вещество выпуск удобрений в РФ упал на 0,7% за счет снижения производства калийных удобрений на 7%. При этом производство азотных и фосфорных удобрений выросло на 3% и 2% соответственно.

Для нивелирования потерь, связанных со снижением спроса на мировом рынке, российские компании переориентировались на удовлетворение внутреннего спроса — в первом квартале 2020 года отгрузки на внутренний рынок увеличились на 35%.

Однако, несмотря на позитивную ситуацию на внутреннем рынке, рекордный рост потребления может быть связан с тем, что аграрные предприятия в максимальном количестве закрывают свои потребности в удобрениях для осеннего сева, воспользовавшись благоприятной ценовой ситуацией на рынке. Поэтому осенью это может сказаться и вызвать дефицит спроса.

В целом ситуация на глобальном рынке способствовала сглаживанию неблагоприятных факторов, связанных с распространением коронавируса в мире.

Падение рубля из-за обвала цен на нефть оказало помощь российским производителям удобрений, так как 75% выпускаемой ими продукции оправляется на экспорт, а снижение спроса и падение цен на мировом рынке пока возмещаются за счет высоких курсов валют. При этом сложности с поставками самих удобрений и сырья для их производства в Китае и США, в результате чего некоторым иностранным производителям пришлось значительно снизить объемы производства, способствовали росту цен на фосфорные удобрения.

ТРИ ПУТИ РАЗВИТИЯ

В основном развитие рынка удобрений в РФ в текущей ситуации может происходить по трем сценариям.

Первый — пессимистический. И вызван от новыми реалиями: дефицит рабочей силы для сезонных сельскохозяйственных работ в Европе и США, вызванный закрытием границ, разрывы цепочек поставок, сокращение кредитования, колебания валютных курсов и другие негативные факторы окажут значительное влияние на функционирование рынка удобрений. Снижение спроса на внутреннем рынке и мировых цен за счет общего падения экономики приведет к рецессии, и рынок по- кажет падение на 20%. Рост цен на удобрения и стабилизация рынка начнется после восстановления мировой экономики.

Второй сценарий — базовый. При его реализации снятие ограничительных мер, связанных с распространением COVID‑19, открытие международных границ, постепенное восстановление мировой экономики, стабилизация цен и спроса на удобрения начнется через 3–4 месяца. При данном варианте развития событий рынок удобрений покажет падение около 10%.

Третий — оптимистический. Он может осуществиться при условии постепенного снятия ограничительных мер, связанных с COVID‑19, в течение 1–2 месяцев и стабилизации мировой экономики. Рынки начнут восстанавливаться и расти, в результате чего рынок удобрений закончит год с нулевым ростом в натуральном выражении. Курсы валют стабилизируются, и при оптимистичном сценарии отрасль покажет рост в 2021–2022 гг.

В целом, даже несмотря на мировой спад спроса, ситуация на глобальном рынке удобрений относительно других отраслей достаточно стабильная.

Так, индийская компания Chambal Fertilizers and Chemicals ввела в эксплуатацию новую установку по выпуску аммиака, в Северной Корее был запущен завод по производству фосфорных удобрений в г. Сунчхоне, а компания Australian Potash привлекла инвестиционные средства на реализацию проекта Lake Wells Potash, предусматривающего создание производства сульфата калия из подземных рассолов.

Новые мощности могут выступать как драйвером развития мирового рынка, так и угрозой усиления конкуренции для российских компаний и послужат стимулом для их дальнейшей ориентации на внутренний рынок.


Статья из июньского выпуска журнала МояСибирь